|
Written by kxdhar
|
|
Sunday, 07 September 2008 02:15 |
|
WAKTU adalah UANG ? Banyak orang dan bahkan pembicara seminar terkenal mengemukakan kepada kita bahwa WAKTU adalah UANG…. Maka itu hati2 lah didalam mengatur waktu hidup kita !
Dalam satu hari kita mempunyai waktu 24 jam. Apabila tidur diperlukan waktu sekitar 8 jam, makan 3 kali sekitar 2 jam, perjalanan ke kantor 3 jam (bersama macetnya), maka masih ada 14 jam yang harus kita bagi untuk pekerjaan, keluarga dan lain-lainnya. Saya mempunyai teman harus pergi bolak-balik dari daerah Jakarta Barat ke Cibubur dan harus dijalan sekitar 4 jam dalam satu hari. Dia bekerja 6 hari satu minggu….. Bisa dibayangkan, dia harus di jalan sekitar 96 jam satu bulannya…., atau sama dengan waktu tidur 12 hari dalam satu bulan (96:8 jam = 12 hari). Kadang2, kita berpikir “It is Wasting Time…”.
Alan Weiss, seorang Consultant Perusahaan terkemuka di Amerika memberikan pemikiran tentang WAKTU kepada subscribers emailnya baru2 ini, dan dia mengatakan bahwa “WAKTU” lebih berharga daripada UANG !!! Menurut dia UANG dapat dicari dan dapat berlimpah dalam waktu yang singkat, sedangkan WAKTU tidak akan kembali lagi apabila sudah terlewatkan…… Hmm, menurut saya betul juga, maka itu saya pergunakan waktu sebaik-baiknya untuk hobi, keluarga dan pekerjaan yang saya sukai……(salah satunya Options Trading). |
|
Last Updated on Sunday, 07 September 2008 03:42 |
|
Read more...
|
|
|
Written by kxdhar
|
|
Sunday, 07 September 2008 02:12 |
|
Pada bagian Delta part I, kita telah membahas mengenai apa itu Delta, harga Delta dan bagaimana perubahannya apabila harga saham naik/turun. Pada kesempatan kali ini, Saya ingin membahas mengenai “DELTA NEUTRAL TRADING”, merupakan metoda trading yang dipakai oleh pada Trader yang berpengalaman dan umumnya para FLOOR TRADER.
Seperti definisi yang dipunyai, Delta Neutral Trading adalah bagaimana kita me-posisikan strategi Options dimana SUMS (jumlah) dari Delta adalah 0 (zero). Idenya dengan me HEDGE posisi, sehingga resiko secara keseluruhan dapat di minimize dengan memperlambat SPEED / KECEPATAN Options Price relatively terhadap dari Saham. |
|
Last Updated on Sunday, 07 September 2008 03:41 |
|
Read more...
|
|
Written by kxdhar
|
|
Sunday, 07 September 2008 02:10 |
|
Mempunyai Options Kontrak, kita tentunya mempunyai “LEVERAGE” atau daya ungkit yang amat besar terhadap suatu Underslying ASSETS (disini kita menggunakan saham). Dengan modal yang cukup kecil, kita dapat me – kontrol saham dengan jumlah dan value yang cukup besar. Untuk itulah mengapa Options amat menarik bagi investors maupun Spekulan…… Untuk mengetahui daya LEVERAGE ini, seseorang tentunya harus mengetahui DELTA, salah satu dari Abjad GREEK yang sering dibicarakan oleh para Trader.
Options Delta adalah “Rate of Change” dari harga OPTIONS dibandingkan dengan pergerakan harga SAHAM. Dengan kata lain, DELTA memperhitungkan SPEED dan KECEPATAN dari harga Options dibandingkan dengan harga saham tsb. Delta mempunyai rumusan sbb: |
|
Last Updated on Sunday, 07 September 2008 03:32 |
|
Read more...
|
|
|
Options Volatility - Part 3 |
 |
 |
 |
|
Written by kxdhar
|
|
Saturday, 06 September 2008 17:13 |
|
Saya adalah salah satu penggemar dari Pete Stolcers, seorang Trader yang keluar dari kursi empuk Vice President di salah satu broker terkemuka di Chicago dan kemudian hidup dari Trading Activity. Ini adalah suatu resiko yang sangat tinggi yang dia ambil karena hidup hanya dari Trading tentunya seseorang harus mempunyai NYALI yang sangat tinggi (karena beberapa trading activity yang dia lakukan menggunakan margin pinjaman untuk menutupi biaya hidup per bulan). Tapi, dengan FOKUS pada pekerjaan yang dia sukai, dia sekarang adalah seseorang yang sukses bukannya hanya sebagai Trader, tetapi sebagai Consultant dari perusahaan2 besar yang membutuhkan investment advise.
Pembahasan Volatility kali ini saya mengambil beberapa point dari pengalaman beliau, karena saya adalah fans dari tulisan2 Nya…. |
|
Last Updated on Sunday, 07 September 2008 03:41 |
|
Read more...
|
|
Options Volatility - Part 2 |
|
|
|
|
Written by kxdhar
|
|
Saturday, 06 September 2008 17:07 |
|
Volatility dapat dibagi menjadi 2, yaitu HISTORICAL VOLATILITY (HV) DAN IMPLIED VOLATILITY (IV).
Historical Volatility (HV) didapatkan dengan menggunakan Historical Stock Prices, dan kemudian menghitung Standard Deviasi dari perubahan harga historical saham tsb. Untuk menghitung Historical Volatility, kita dapat menggunakan seberapa lama data yang kita maui. Misalnya kita dapat menggunakan data 1, 3, 6 atau 12 bulan. Masing masing perhitungan akan menghasilkan hasil yang berbeda.
Untuk itu, kita harus memperkirakan historical data mana yang akan kita ambil. Ada cara yang lebih mudah, yaitu dengan me – adjust perhitungan volatility tersebut. Misalnya, apabila kita mengetahui Volatility untuk 1 tahun yaitu 30%, kita dapat menghitung Volatility untuk 1 minggu yaitu dengan mekalikan 30% dengan Akar (Square root) dari 7 hari dan dibagi 365: |
|
Last Updated on Sunday, 07 September 2008 03:40 |
|
Read more...
|
|
|
|
|
<< Start < Prev 1 2 Next > End >>
|
|
Page 1 of 2 |